China haalt Australië in bij wereldwijde productie lithium

Marktonderzoeksbureau Wood Mackenzie constateert dat lithiumproductie en lithiumeigendom steeds verder uiteenlopen. ‘Er is een hervorming van de mondiale toeleveringsketens voor kritieke mineralen zichtbaar’, duidt Allan Pedersen, onderzoeksdirecteur energietransitie en batterijmaterialen bij Wood Mackenzie. ‘Hoewel de productiegroei geografisch diverser wordt, blijft eigendom geconcentreerd bij een relatief kleine groep bedrijven, voornamelijk geleid door China.’

Aandeel Australië krimpt
Australië, lange tijd de dominante kracht in lithiumvoorziening, was in 2020 goed voor 43 procent van de wereldwijde winning. Tegen 2030 zal dat aandeel naar verwachting dalen tot 25 procent, niet door dalende investeringen, maar door snellere groei elders, vooral in Afrika.

Het aandeel van het Afrikaanse continent in de wereldwijde lithiumwinning stijgt naar verwachting van vrijwel 0 in 2020 tot 13 procent in 2030, wat een van de belangrijkste regionale verschuivingen in de sector markeert.

Invloed buiten China
China’s eigendomspositie reikt ver buiten zijn binnenlandse productiebasis. Chinese bedrijven hebben volgens de onderzoekers aanzienlijke belangen opgebouwd in Australische en Argentijnse assets en zetten kapitaal op grote schaal in over Afrika, waar ze een vacuüm vullen dat is achtergelaten door steeds voorzichtigere westerse investeerders.

De voorgenomen overname van Atlantic Lithium door Huayou Cobalt, samen met co-investeringen in het Ewoyaa-project in Ghana, is de laatste in een reeks transacties die China’s groeiende rol in wereldwijd lithiumeigendom onderstrepen.

Afrika en eigendom
Afrika illustreert de groeiende kloof tussen productie en eigendom het duidelijkst. Hoewel het continent naar verwachting in 2030 goed zal zijn voor 13 procent van de wereldwijde lithiumwinning, zullen in Afrika gevestigde bedrijven naar verwachting slechts 1 procent van de mondiale productie bezitten. ‘Met weinig uitzonderingen is Afrika’s lithiumgroei gefinancierd door Chinees kapitaal’, vertelt Pedersen. ‘Dat roept belangrijke vragen op rond eigendom, waardecreatie en invloed op de toeleveringsketen op de lange termijn, nu de productie blijft opschalen.’

Ook Zuid-Amerika krijgt te maken met toenemende concurrentiedruk. Ondanks het doorzetten van investeringen zal het aandeel van de regio in de wereldwijde lithiumvoorziening naar verwachting dalen tot minder dan een kwart in 2030.