Niemand weet hoeveel zonnepanelen worden gehamsterd, prijzenoorlog onvermijdelijk

‘Niemand weet hoelang het zal duren om deze overtollige voorraad op te ruimen’, stelt Martin Schachinger van pvXchange. Het Chinese marktonderzoeksbureau InfoLink heeft zijn twijfels bij de door Rystad Energy genoemde omvang van de zonnepanelenvoorraad, maar ziet ook de ernst van de situatie. Hoofdonderzoeker Corinne Lin: ‘Een prijzenoorlog is onvermijdelijk.’

Het Noorse energieonderzoeks- en business intelligence-bedrijf Rystad Energy is wereldwijd toonaangevend met zijn analyses in de energiesector. In Europa lijkt niet of nauwelijks getwijfeld te worden aan de cijfers die het bureau publiceerde over de zonnepanelenvoorraad. Met de wetenschap dat de opslag van zonnepanelen iedere dag geld kost, zullen meer en meer Chinese fabrikanten met de handen in het haar zitten.

Natuurlijke stap
Rystad Energy stelt dat Europa vorig jaar 47 gigawattpiek meer importeerde dan het installeerde. Dit jaar zal 120 gigawattpiek zonnepanelen geïmporteerd worden, waarvan 63 gigawattpiek geïnstalleerd wordt, waardoor de voorraad oploopt tot circa 100 gigawattpiek. InfoLink verwacht op zijn beurt dat Europa dit jaar 92 tot 114 gigawattpiek zonnepanelen zal installeren, ruim de helft meer dan Rystad Energy denkt.

Te hoog getal
Als Chinees onderzoeksbureau heeft InfoLink dan ook een ander beeld van het overschot aan zonnepanelen. Volgens de nieuwste cijfers van InfoLink zag China in de eerste helft van het kalenderjaar de export stijgen met 35 procent tot 106,1 gigawattpiek. Daarvan ging maar liefst 62,4 gigawattpiek naar Europa, een groei van 47 procent op jaarbasis. Het marktonderzoeksbureau denkt dat die exportgroei in de tweede helft om zal slaan in een daling door de hoge voorraden. ‘Het voorraadniveau op de Europese markt is hoog, maar 40 gigawattpiek aan onverkochte zonnepanelen is een te hoog getal’, stelt Lin. ‘Het is een te hoog getal om “mee in te stemmen”. De consumentenmarkt vormt een substantieel deel van de Europese zonne-energiemarkt en veel zonnepanelen zijn in handen van distributeurs. Dat maakt de berekening van voorraden extreem moeilijk. Andere factoren – zoals de AC/DC-ratio voor grondgebonden zonneparken en voorraden bij projectontwikkelaars – leiden ook tot een kloof tussen de verzendings- en installatiegegevens.’

Belangrijke markt
‘Europa is een belangrijke markt voor Chinese fabrikanten, vooral nu de invoerrechten en de Uyghur Forced Labor Prevention Act (UFLPA) het voor Chinese fabrikanten moeilijk maken om aan de Amerikaanse markt te verkopen’, stelt Marius Mordal Bakke, senior analyst Solar Supply Chain Research bij Rystad Energy. ‘Hoewel het een natuurlijke stap is om hun aanwezigheid in Europa te vergroten, is het aanleggen van voorraden ook voor Chinese fabrikanten ongunstig.

We verwachten dat de opgeslagen zonnepanelen uiteindelijk zullen worden gebruikt als de installatievolumes toenemen. Dat zal waarschijnlijk in Europa zijn, maar andere locaties zijn ook een optie.’

Hevige concurrentie
Volgens Lin zijn er 2 belangrijke redenen waarom Chinese fabrikanten doorgaan met het verschepen van zonnepanelen naar de Europese markt. ‘De concurrentie tussen de producenten is hevig en bovendien is er een enorm potentieel voor de Europese markt. We weten dat fabrikanten zich bewust zijn van het huidige voorraadprobleem, maar ze hebben ook gemerkt dat de vraag in Europa sterker is dan verwacht en dat deze sterke groei zal aanhouden.’

Bakke sluit op zijn beurt niet uit dat – kleinere – fabrikanten door het overaanbod failliet zullen gaan. ‘Wanneer de grondstofprijzen dalen als gevolg van overaanbod hebben kleinere fabrikanten het moeilijk om te concurreren met de lage kostprijsniveaus van grotere fabrikanten. In juli hebben we in China al tijdelijke sluitingen van kleinere polysiliciumfabrieken gezien doordat de polysiliciumprijzen hun dieptepunt bereikten.’

Lees het volledige artikel hieronder in de september 2023-editie van Solar Magazine.